BNP Paribas hat gestern das Kursziel für Voestalpine von 46 EUR auf 41,50 EUR gesenkt. Die Bank bestätigte zugleich ihre Einstufung „Neutral“. Damit hält das Analysehaus an seiner Bewertung fest, setzt die Zielmarke für die Aktie aber niedriger an.
Anders fiel die Einschätzung der UBS aus: Sie beließ Voestalpine gestern nach der Halbjahreszahlenvorlage bei ihrer Kaufempfehlung und bestätigte das Kursziel von 64 EUR.
Niedrigere Prognose trotz höherer Gewinne
Mit der Veröffentlichung der Halbjahreszahlen senkte Voestalpine die EBITDA-Prognose für das Geschäftsjahr 2026/27 auf 1,60–1,70 Mrd. EUR. Zuvor hatte der Konzern eine Spanne von 1,60–1,85 Mrd. EUR erwartet.
Als Belastungen nannte das Unternehmen den länger andauernden Krieg im Mittleren Osten, höhere Energie- und Logistikkosten sowie verschobene Energieprojekte. Hinzu kommen nach Konzernangaben vorläufige zusätzliche US-Zölle.
Die Ergebnisentwicklung im ersten Halbjahr zeigte dagegen nach oben: Das EBITDA erreichte 846 Mio. EUR. Der Gewinn nach Steuern stieg um 46,1 % auf 290 Mio. EUR.
Auch das operative Ergebnis verbesserte sich. Das EBIT erhöhte sich im selben Zeitraum von 345 Mio. EUR auf 470 Mio. EUR.
US-Zölle belasten den Standort Kindberg
Die Zollbelastung hat auch Folgen für die Personalplanung. Medienberichten zufolge plant Voestalpine am Standort Kindberg den Abbau von 150 Arbeitsplätzen bis Ende März 2027. Als Grund nannte der Konzern die US-Zölle auf nahtlose Rohre.
Nach einem Bericht vom Montag wollte Voestalpine mit dem Betriebsrat bis Ende November 2026 einen Sozialplan ausarbeiten. Gegenüber den Oberösterreichischen Nachrichten bestätigte das Unternehmen eine Kapazitätsanpassung am Standort.
Die Veröffentlichung der Zahlen zum dritten Quartal 2026/27 ist für den 10. Februar 2027 vorgesehen.
Stand heute, 13. November: Voestalpine – Kaufen, halten oder verkaufen?
Wer in Voestalpine investiert ist oder einen Einstieg prüft, sollte die Lage jetzt neu bewerten. Die Gratis-Analyse vom 13. November gibt die klare Antwort – und zeigt, warum Abwarten gerade jetzt riskanter sein kann, als es wirkt.
